Il sentimento degli investitori continua ad essere influenzato dall’atteggiamento hawkish della Fed, dall’invasione russa legata alla perturbazione delle materie prime, dalla possibilità di un rallentamento economico e dai blocchi della Cina che minacciano di intensificare ulteriormente le perturbazioni della catena di rifornimento, alimentando ulteriormente i rischi d’inflazione.
Tesori USA
Treasury statunitensi, azioni e futures azionari statunitensi sono scesi oggi, lunedì, mentre si intensificano le preoccupazioni per l’inflazione e la stretta delle politiche monetarie.
Il rendimento dei treasury USA a 10 anni ha raggiunto il 2,77%. Ha superato il tasso corrispondente del debito cinese per la prima volta in 12 anni. Allo stesso tempo, i rendimenti reali statunitensi sono vicini a diventare positivi – uno sviluppo che potrebbe ostacolare gli investimenti in asset di rischio.
Petrolio WTI e greggio Brent
Il prezzo del petrolio greggio si è ritirato oggi, lunedì, registrando una seconda settimana di ribassi. La diminuzione della domanda di questa merce, scatenata dalle chiusure della Cina legate ai covi e i piani congiunti dell’AIE e del governo statunitense di rilasciare un volume record di greggio e prodotti petroliferi dalle riserve strategiche sono possibili fattori che spingono il prezzo dell’oro nero verso il basso.
Trading Forex
Lo yen giapponese è sceso ad un minimo di due settimane contro la valuta statunitense mentre l’aumento dei rendimenti del Tesoro ha aumentato l’attrattiva del dollaro USA per gli investitori.
L’euro è salito contro il dollaro USA prima di scendere. Il calo ha seguito lo stretto vantaggio di Emmanuel Macron sulla sua avversaria nazionalista Marine Le Pen nel primo turno. Gli investitori sono preoccupati per la possibilità che Le Pen come presidente renda la Francia meno amica degli affari e più euroscettica.
Negoziazione di metalli
I prezzi dell’oro sono scesi oggi, lunedì, poiché l’aumento dei rendimenti del Tesoro ha reso il dollaro statunitense un asset più attraente e la merce lucida meno attraente; nonostante le nuove preoccupazioni per l’invasione russa in Ucraina.
Nel frattempo, il metallo per la produzione di auto-catalizzatori – il palladio – ha esteso i suoi guadagni dopo aver toccato un massimo di oltre due settimane all’inizio della sessione. Il rialzo è stato innescato quando il commercio di platino e palladio russo appena raffinato è stato sospeso a Londra, il maggior centro di commercio dei metalli.
Bitcoin e altre criptovalute
Bitcoin, la più grande criptovaluta per market cap, è scesa sotto i 42.000 dollari per la prima volta dalla fine di marzo. Un calo generale di varie criptovalute è stato innescato dalle crescenti preoccupazioni per una politica monetaria più rigida e l’aumento dei tassi d’interesse.
Cosa tenere d’occhio questa settimana:
Inizia la stagione degli utili con rapporti di Goldman Sachs, Morgan Stanley e altro
Lunedì
Discorso del presidente della Fed di Chicago
Riunione dei ministri degli esteri dell’UE
Martedì
IPC STATUNITENSE
Rapporto mensile dell’OPEC sul mercato del petrolio
Discorso del governatore della Fed
Discorso del presidente della Fed di Richmond
Mercoledì
Decisione sui tassi della Banca del Canada
Rapporto dell’inventario di petrolio greggio dell’EIA
Decisione sui tassi della Reserve Bank of New Zealand
Commercio cinese, agevolazioni di prestito a medio termine
Giovedì
Decisione sui tassi della BCE
Decisione politica della Banca di Corea
Vendite al dettaglio degli Stati Uniti
Richieste iniziali di lavoro negli Stati Uniti
Inventari aziendali statunitensi
Sentimento dei consumatori dell’Università del Michigan
Discorso del presidente della Fed di Cleveland
Discorso del presidente della Fed di Filadelfia
Venerdì
Alcuni mercati azionari e obbligazionari potrebbero essere chiusi per il Venerdì Santo