Le sentiment des investisseurs continue d’être affecté par l’attitude faucon de la Fed, les perturbations des matières premières liées à l’invasion russe, la possibilité d’un ralentissement économique et les lockdowns de la Chine qui menacent d’intensifier les perturbations de la chaîne d’approvisionnement tout en alimentant davantage les risques d’inflation.
Trésors américains
Les bons du Trésor américain, les actions et les contrats à terme sur actions américaines ont chuté aujourd’hui, lundi, alors que les inquiétudes concernant l’inflation et le resserrement des politiques monétaires s’intensifient.
Le rendement des bons du Trésor américain à 10 ans a atteint 2,77 %. Il a dépassé le taux correspondant de la dette chinoise pour la première fois en 12 ans. Dans le même temps, les rendements réels américains sont proches de devenir positifs – une évolution qui pourrait entraver les investissements dans les actifs à risque.
Pétrole WTI et pétrole brut Brent
Le prix du pétrole brut a reculé aujourd’hui, lundi, enregistrant une deuxième semaine de baisse. La baisse de la demande de la matière première, provoquée par les blocages liés aux covides en Chine et les plans conjoints de l’AIE et du gouvernement américain pour libérer un volume record de brut et de produits pétroliers des réserves stratégiques sont des facteurs possibles qui font baisser le prix de l’or noir.
Trading Forex
Le yen japonais est tombé à son plus bas niveau en deux semaines par rapport à la devise américaine, la hausse des rendements du Trésor renforçant l’attrait du dollar américain pour les investisseurs.
L’euro a grimpé par rapport au dollar américain avant de baisser. Ce déclin fait suite à l’avantage étroit d’Emmanuel Macron sur son adversaire nationaliste Marine Le Pen au premier tour. Les investisseurs sont préoccupés par la possibilité que Le Pen en tant que président rende la France moins favorable aux entreprises et plus eurosceptique.
Négociation des métaux
Les prix de l’or ont chuté aujourd’hui, lundi, alors que l’augmentation des rendements du Trésor a fait du dollar américain un actif plus attrayant et de la matière première brillante un actif moins attrayant ; malgré les nouvelles inquiétudes concernant l’invasion russe en Ukraine.
Dans le même temps, le métal de production des catalyseurs automobiles – le palladium – a étendu ses gains après avoir atteint un sommet de plus de deux semaines plus tôt dans la session. La hausse a été déclenchée lorsque le commerce du platine et du palladium russes nouvellement raffinés a été suspendu à Londres, la plus grande plaque tournante du commerce des métaux.
Bitcoin et autres cryptomonnaies
Le bitcoin, la plus grande crypto-monnaie en termes de capitalisation boursière, est passé sous la barre des 42 000 $ pour la première fois depuis fin mars. Une baisse générale de diverses crypto-monnaies a été déclenchée par des inquiétudes croissantes concernant le resserrement de la politique monétaire et la hausse des taux d’intérêt.
Ce qu’il faut surveiller cette semaine :
La saison des bénéfices commence avec les rapports de Goldman Sachs, Morgan Stanley et plus encore.
Lundi
Discours du président de la Fed de Chicago
Réunion des ministres des affaires étrangères de l’UE
Mardi
IPC AMÉRICAIN
Rapport mensuel de l’OPEP sur le marché pétrolier
Discours du gouverneur de la Fed
Discours du président de la Fed de Richmond
Mercredi
Décision de taux de la Banque du Canada
Rapport de l’EIA sur les stocks de pétrole brut
Décision sur les taux de la Banque de réserve de Nouvelle-Zélande
Commerce de la Chine, facilités de prêt à moyen terme
Jeudi
Décision de taux de la BCE
Décision de politique générale de la Banque de Corée
Ventes au détail aux États-Unis
Demandes initiales d’allocations chômage aux États-Unis
Stocks des entreprises américaines
Sentiment des consommateurs de l’Université du Michigan
Discours du président de la Fed de Cleveland
Discours du président de la Fed de Philadelphie
Vendredi
Certains marchés boursiers et obligataires peuvent être fermés pour le Vendredi saint